تجارت خود را از اثر وضع رنج می برند?

اثر تمایل یکی از تعصبات بی شمار در امور مالی رفتاری است که می تواند بر تصمیمات تجاری تاثیر بگذارد. اگرچه ممکن است به اندازه غریزه گله داری یا بیزاری از ضرر شناخته نشود اما پروفسور امور مالی نیکلاس باربریس این ویژگی را "ویژگی اساسی تجارت"توصیف می کند.

اثر وضع است?

اثر تمایل بر اساس یک کوکتل کشنده از ترس و امید است. معامله گران می ترسند حداقل سود کسب شده را از دست بدهند و امیدوارند که قیمت به عنوان ضرر و زیان افزایش یابد.

در نتیجه برای مدت طولانی به اوراق بهادار ناموفق می پردازند و کسانی را که عملکرد خوبی دارند می فروشند تا سود خود را قفل کنند. در حالی که گرفتن سود ممکن است به نظر می رسد منطقی, نجات اوایل می تواند به معنای از دست رفته بر سود مالی بیشتر.

با توجه به باربریس, سهام است که بیش از شش ماه گذشته انجام داده اند تمایل به نگه داشتن خوبی بیش از شش ماه زیر انجام می دهند بنابراین باید برگزار شود. سهام است که ضعیف انجام داده اند تمایل به ادامه عملکرد بیش از شش ماه بعد و بنابراین باید فروخته می شود.

"اثر وضع باعث می شود یک سرمایه گذار بر این باورند که مخالف-که یک اجرا خوب باید به زودی به پایان, بنابراین فروش در حال حاضر, و یا یک اجرا ضعیف باید به زودی به پایان, پس قطع, می گوید:" اکاترینا سریکووا, Currency. com تحلیلگر رفتار تجاری. "می توانند بهترین ها را بفروشند و به بدترین ها برسند.

اثر وضع توسط هرش شفرین و میر استاتمن ابداع شد, که تمایل به فروش سهام به خوبی انجام توصیف و نگه بر روی از دست دادن سهام بیش از حد طولانی, به عنوان یک "استعداد نسبت به گرفتن حتی".

بیزاری از دست دادن

اثر گرایش در امور مالی رفتاری شبیه به بیزاری از ضرر است که جایی است که سرمایه گذاران بیش از سود از ضرر می ترسند. در نتیجه تجارت خود را از دست می دهند به این امید که ممکن است به نفع خود معکوس شود.

تفاوت بین گریزی از دست دادن و اثر وضع است که سرمایه گذاران تحت تاثیر منش تمایل بیشتری به فروش سهام است که در ارزش از خرید برای اطمینان از سود رفته است.

با این حال, به عنوان با گریزی از دست دادن, اثر وضع همچنین می توانید معامله گران به چسبیدن به سرمایه گذاری زمانی که در ارزش افت به جای اعتراف به شکست و پذیرش ضرر و زیان خود را.

بدیهی است که بهترین برنامه اقدام این است که بازی طولانی را با سهام سودمند انجام دهیم و اوراق بهادار با عملکرد ضعیف را قبل از کاهش بیشتر کنار بگذاریم.

بنابراین, چرا سرمایه گذاران تحت طلسم وضع نگه داشتن انجام مخالف دقیق?

چه چیزی باعث اثر وضع?

باربریس میگوید:" در حالی که اثر وضع یکی از ویژگیهای اساسی تجارت است اما علت اصلیش هنوز نامشخص است.

چرا, او می پرسد, خریداران فکر می کنند چیزی فروشنده نمی دانند? چرا سرمایه گذاران فکر می کنم شانس صدق نمی کند به? چرا فکر می کنند از این قاعده مستثنی هستند به ظاهر واضح? چرا اینقدر اعتماد به نفس دارند?

با توجه به اکاترینا سریکووا, Currency. com تحلیلگر رفتار تجاری, بیش از تعصب اعتماد در امور مالی رفتاری پرکار است.

او می گوید:" روانشناسی ساده می گوید که مردم به خود ایمان دارند و اغلب به کاری که انجام می دهند افتخار می کنند. "این به اندازه کافی عادلانه است اما به غیر از ایجاد تمرینات کوکتل حزب می تواند رفتار خود را به عنوان یک معامله گر تحت تاثیر قرار دهد.

"فکر می کنند بیشتر از سایر معامله گران در یک بخش خاص می دانند و فکر می کنند بسیار باهوش هستند. تعصب بیش از حد اعتماد به نفس باید تحت کنترل باشد زیرا بازارها همه ما را در مقطعی احمق می کنند.”

دانیل کانمن و ایموس تورسکی روانشناسان اسراییلی علت اثر گرایش را در نظریه چشم انداز خود جستجو کردند. این پیشنهاد می کند که وقتی دو گزینه برابر به ما معرفی می شود یکی سود احتمالی و دیگری با ضررهای احتمالی ما بیشتر احتمال دارد که انتخاب قبلی را انتخاب کنیم حتی اگر هر دو نتیجه اقتصادی یکسانی داشته باشند.

دلیل این امر این است که درد از دست دادن از نظر روانشناختی دو برابر لذت بردن از دست دادن است بنابراین مردم بیشتر مایل به ریسک کردن برای جلوگیری از ضرر هستند تا سود.

همانطور که مردم تبدیل به ریسک گریزی مخالف درست است که برخورد با سود است. ترجیح می دهند یک برد تضمین شده و کمتر داشته باشند تا اینکه شانس برنده شدن بیشتر را داشته باشند اما هیچ چیز را هم به خطر نیندازند.

چگونه به رسمیت شناختن اثر وضع

از خود بپرسید اگر:

• ترس از دست دادن حداقل سود
• در هنگام ضرر و زیان بیکار بمانید و به نوسان قیمت در مسیر درست امیدوار باشید
• به سرعت موقعیت های سودمند را ببندید - و سود بیشتری را از دست بدهید
• صرف زمان بیش از حد در از دست دادن معاملات, به جای در نظر گرفتن زیان خود را

اگر پاسخ شما بله به هر یک از این سوالات, شما می تواند توسط تعصب وضع تحت تاثیر قرار.

چگونه از اثر دفع جلوگیری کنیم

کلید برای غلبه بر اثر وضع زیر منطق به جای احساسات است.

"شما نیاز به درمان بازارهای منطقی و درک حرکات خود را برای شروع به منطقی تر, معاملات موفق, می گوید:" سریکووا. "اما به سادگی از اثر وضع شناخت اولین گام خود را برای غلبه بر این است. گام بعدی این است که قادر به کاهش ضرر و زیان خود را و اجازه دهید سود خود را اجرا کنید.”

اقدامات دیگری وجود دارد که می توانید برای به حداقل رساندن اثر خود انجام دهید.

یک برنامه داشته باشید: وقتی تجارت را باز می کنید یک هدف سود تعیین کنید و وسوسه نشوید که خیلی زود خارج شوید.

توقف ضرر: مطالعه ای توسط دانشکده بازرگانی دانشگاه باز در میلتون کینز ثابت می کند که این یک ابزار موثر برای تلقیح در برابر اثر تمایل است. باز هم به برنامه پایبند باشید و وسوسه نشوید که در تجارت بیشتر دور شوید.

به رابطه بین ضرر بالقوه و سود بالقوه نگاه کنید: در واقع سود بالقوه شما باید حداقل دو تا سه برابر ضرر بالقوه شما باشد.

فریم هودونیک: این می تواند سود را قوی تر و ضرر و زیان کمتر دردناک کند. ایده این است که شما خود را مجبور به فکر کردن می کنید:

• افزایش بزرگ تنها به عنوان تعدادی از دستاوردهای کوچکتر
• تعداد ضررهای کوچکتر به عنوان یک ضرر بزرگ
• ترکیب یک سود بزرگ و یک ضرر کوچک به عنوان یک سود خالص
• یک ضرر عمده و سود کوچک به عنوان دو موضوع جداگانه

این می تواند کمک کند اگر شما به سهام است که عملکرد ضعیف است. تصور کنید شخصی سهام را یک شبه فروخته و با پول نقد جایگزین کرده است. صبح روز بعد می توانید سهام را پس بگیرید یا پول نقد را نگه دارید و به سبد سهام خود اضافه کنید. اکثر مردم ترجیح می دهند پول را نگه دارند.

"فقط با تغییر دیدگاه خود (سرمایه گذاری نقدی در مقابل خلاص شدن از سهام) می توانید وضوح کسب کنید و فضای احساسی برای تصمیم گیری که می دانید باید بگیرید داشته باشید. گاهی, که همه طول می کشد, " می گوید ما برنامه ریز مالی کارل ریچاردز.

مطالب موجود در این وب سایت فقط برای اطلاع رسانی است و نباید به عنوان تحقیقات سرمایه گذاری یا مشاوره سرمایه گذاری در نظر گرفته شود. هر نظری که ممکن است در این صفحه مطرح شود یک دیدگاه ذهنی از نویسنده است و توصیه های ارز یا شرکای خود را تشکیل نمی دهد. ما هیچ تاییدیه یا ضمانتی در مورد صحت یا کامل بودن اطلاعاتی که در این صفحه فراهم شده است نمی دهیم. با تکیه بر اطلاعات در این صفحه, شما اذعان کرد که شما اقدام دانسته و به طور مستقل و که شما تمام خطرات درگیر قبول.